Продажная цена может быть выше или ниже балансовой.

б. Дебет 48 - Кредит 06 - выбытие акций и облигаций в

соответствующей оценке.

в. Дебет 48 - Кредит 76 - комиссионные вознаграждения брокерам.

Финансовый результат от реализации акций и облигаций относится на

счет 80 "Прибыли и убытки". г. Дебет 48(80) - Кредит 80(48)

Для целей налогообложения принимается финансовый результат от

реализации имущества, определяемый как разница между продажной ценой и

балансовой стоимостью акций и облигаций (т.е. без учета расходов, связанных

с реализацией ценных бумаг).

Пример на основе договора купли- продажи и передаточного распоряжения

(приложение ...) Реализация акций 000 «Диаком» - ОАО «Александровский-на-

Сахалине морской торговый порт» 13 300

шт. (проданы все акции) Дебет 62 - Кредит 48 - 28 800 000 руб. Дебет 48

- Кредит 06/02 - 28 800 000

2. Дарение или безвозмездная передача. В этом случае списание стоимости

ценных бумаг производится за счет собственных средств.

1. Дт 48 – Кт О6 - списывается балансовая стоимость акций и облигаций.

2. Дт81(88) - Кт48 - списывается стоимость безвозмездно передаваемых акций

и облигаций за счет собственных источников.

Пример на основе договора дарения (приложение ...) реализация акций

физическим лицам (Сидоров А.П. Петренко Д.И.)

Дебет 73 - Кредит 48-2 887 171 руб.

Дебет 48 - Кредит 06/02 - 2 610 171 руб.

Дебет 48 - Кредит 06/02 - 277 000 руб.

Дебет 48 - Кредит 06/02 - 692 223 000 руб.

Дебет 81 - Кредит 48 - 692 223 000 руб.

Дебет 73 - Кредит 68/01 - 346 461 руб. (подоходный налог 12%)

Дебет 73 - Кредит 69/02 - 28 872 руб. (пенсионный 1%)

Дебет 81 - Кредит 73-2 887 171 руб. 3. Передача в качестве вклада в

уставный капитал. Эта передача может осуществляться:

1) по балансовой стоимости Дебет 06 с/сч. "Паи и облигации" Кредит 06 с/сч.

"Акции и облигации"

2) по договорной стоимости вклада, которая определена учредительскими

документами ниже балансовой стоимости. Дебет 48

Кредит 06 - списывается балансовая стоимость Дебет Об с/сч "Паи и

облигации"

Кредит 48 - по договорной цене ниже балансовой стоимости

Дебет 81(88) - Кредит 48 - списание разницы между балансовой стоимостью

акций и облигаций и договорной стоимостью вклада за счет собственных

средств.

3) по договорной стоимости вклада, которая определена учредительными

документами выше балансовой стоимости.

Дебет 48 - Кредит 06 - списана балансовая стоимость акций и облигаций

Дебет 06 "Паи и облигации" - Кредит 48 - отражение договорной стоимости

вклада

Дебет 48 - Кредит 80 - списание разницы между договорной стоимостью вклада

и балансовой стоимостью

Пример на основе акта приемки-передачи акций (приложение ...) Передача

акций 000 «Татарскому проливу» в уплату уставного фонда:

-акции ОАО «Южно-Сахалинсккомторг»

Дебет 06/01 - Кредит 48 - 125 295 116 руб. Дебет 48 - Кредит 06/02 - 125

295 116 руб.

4. Выбытие акций и облигаций у инвестора вследствие использования ценных

бумаг как платежное средство для покрытия кредиторской задолжности:

Дебет 48 - Кредит 06 - отражение выбытия бумаг по балансовой стоимости

Дебет 60(76) - Кредит 48 - погашение кредиторской задолжности Дебет 48(80)

- Кредит 80(48) - финансовый результат от выбытия акций и облигаций

Пример на основе договора на передачу ценных бумаг (приложение ...)

Дебет 60 - Кредит 48 - 50 000 000 руб. Дебет 48 - Кредит 06/02 - 42 940 050

руб.

5. Акции могут быть обменены на акции другого общества в определенном

соотношении по договору мены

Пример на основе договора мены (приложение ...) Охинская ТЭЦ 99.701

шт.

Дебет 62 - Кредит 48 -13.000.000 руб.

Дебет 48 - Кредит 06/02 -10.657.000 руб. на акции АО "Солодок" 334 шт.

Дебет 06/02 - Кредит 62 -13.000.000 руб.

Дивиденды по акциям, принадлежащим инвесторам, относятся к

операционным доходам. Дивиденды отражаются по кредиту счета 80 "Прибыли и

убытки".

Дебет 76 - Кредит 80 - отражены дивиденды по объявлению эмитентом.

Дебет 51 - Кредит 76 - получение денежных средств в счет начисленных

дивидендов.

Доходы в виде дивидендов облагаются ставкой налога 15% у источника

выплат. Предприятие- инвестор, владеющее обыкновенными акциями, дающие

право участия в распределении прибыли эмитента, в бухучете отражает суммы

начисленных дивидендов без налога. В бухгалтерской отчетности (форма 2

"Отчет о прибылях и убытках") сумма начисленных дивидендов отражается по

строке 080 "Доходы от участия в других организациях". При расчете

налогооблагаемой базы по прибыли эти суммы исключаются как прошедшие

налогообложение у источника выплат. Если предприятие-инвестор

обладает привилегированными акциями, которые не дают право распределения

прибыли у предприятия -эмитента, то начисленные дивиденды отражаются в

бухучете инвестора в сумме начислений. Налог с этих сумм дивидендов

удерживается у получателя по полной ставке налога на прибыль.

Доходы, получаемые предприятиями инвесторами в видепроцентов по

корпоративным облигациям, отражаются в бухгалтерском учете следующими

записями:

Дебет 76 - Кредит 80 - в сроки, предъявленные эмитентом

Дебет 51 - Кредит 76 - получение денежных средств в счет начисленных

процентов по облигациям

В форме 2 "Отчет о прибылях и убытках" процент по корпоративным

облигациям отражается по строке 060 "Проценты полученные". В налоговом

учете проценты, полученные по корпоративным облигациям, включаются в

налогооблагаемую базу налогов на прибыль у владельца облигаций (инвестора)

в сроки, объявленные эмитентом, и облагаются общей ставкой налога на

прибыль.

Заключение

Приобретая ценную бумагу, инвестор может рассчитывать, как минимум на два

вида дохода: инвестиционный и курсовой. Курсовой, то есть доход, полученный

в результате покупки бумаги по одной цене с последующей перепродажей по

более высокой цене. Инвестиционный доход, то есть дивиденды. Вкладывая свои

сбережения в ценные бумаги, можно увеличить свои доходы и при этом

уменьшить свой риск. С этой целью следует вкладывать деньги в ценные бумаги

эмитентов, представляющих различные отрасли производства, то есть

производить диверсификацию вложений. Чтобы сделать этот процесс более

доступным, необходимо создание фондового рынка. Несмотря на то, что первый

шаг уже положен - переход от государственной к акционерной форме

собственности и выпуск акций образовавшихся акционерных обществ, для их

последующего свободного обращения. Экономическая ситуация нашего района не

делает их привлекательными для финансовых вложений. В основном физические

лица, вкладывают свои средства в ценные бумаги открытых акционерных обществ

без серьёзного анализа и необходимости. Юридические лица делают это более

продуманно, но очень часто не имеют объективной, полной информации об

эмитенте. Именно поэтому встаёт необходимостьсоздания инвестиционных

институтов, в частности фондовых бирж. Ценные бумаги, прошедшие испытания

первичным рынком и доказавшие свою жизнестойкость, как правило, попадают во

вторичное обращение. То есть их дальнейшая судьба складывается без

непосредственного участия Акционерного Общества, которое их выпустило и

произвело начальное размещение. Они постоянно покупаются и продаются,

переходят от одного владельца к другому, приобретают в своей цене и теряют.

Благодаря инвестиционным институтам будут сглажены недостатки внебиржевого

рынка:

• относительно невысокая ликвидность;

• слабая информированность рядовых инвесторов об инвестиционных качествах

той или иной ценной бумаги, помноженная на правовую незащищённость;

• низкая скорость торговых оборотов и другие. Для инвесторов это тоже несёт

немалую выгоду:

• компания, чьи акции котируются на бирже, вынуждены предоставлять

общественности больше информации о своей деятельности, что позволяет

инвесторам принимать обоснованные инвестиционные решения, то есть более

эффективно реагировать на изменения в конъюнктуре фондового рынка.

В недостатках внебиржевого рынка я убедился на практике. Что касается

непосредственного учёта ценных бумаг, то рассматривая его на ОАО «ПИК » не

скажу, что общество использует весь потенциал данного раздела. Не

используются нововведения:

предварительный учёт фактических затрат по приобретению ценных бумаг на

счёте 08 «Капитальные вложения» суб. счёт «Вложения в ценные бумаги», что

значительно упростило бы учёт. Обществом не ведётся Книга учёта ценных

бумаг, хотя согласно Приказа МинфинаРоссии от 15 января 1997 года №2 это

является обязательным

требованием.

Для создания широкого рынка ценных бумаг необходимо:

• совершенствование нормативной базы, что в некоторых случаях требует

законодательно-нормативного определения новых понятий (дисконт, электронные

платёжные документы и др.);

• создание негосударственной (коммерческой) сети организаций, прежде всего

банков, осуществляющих роль посредников -организаторов рынка между ЦБ и

массой инвесторов;

• техническое обеспечение современного уровня осуществления

торговли расчётов и учёта. Это в свою очередь решило бы задачи:

1. предоставление участникам рынка высоконадёжного, высоко ликвидного

инструмента для размещения свободных финансовых ресурсов;

2. предоставление в распоряжение ЦБ инструмента для проведения денежно-

кредитной политики посредством операций на «открытом рынке».

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ.

1. А.К.Шишкин "Учет, анализ, аудит на предприятии" М: "Финансы и

статистика", 1996г.

2. Н.Е.Барышников "Бухгалтерская отчетность и

налогообложение",2т., 1995г.

3. Ж/л «Главный бухгалтер», 1996г. №4 - Учет ценных бумаг, стр.25

4. Ж/л «Главный бухгалтер», 1996г. №8 - Концепция развития рынка ценных

бумаг в РФ,стр.89

5. Ж/л «Главный бухгалтер», 1997г.№7,№8 - Актуальные вопросы учета и

налогообложения ценных бумаг, стр.16

6. Ж/л «Главный бухгалтер», 1997г. №6 - Постановление о

налогообложении доходов по государственным ценным бумагам,стр.101

7. Ж/л «Аудит и финансовый анализ», 1997 г. №4 с. 51-86 - Кредит и

инвестиции.

8. Ж/л «Право и экономика» 1997 №11-12 - Конвенция о защите прав инвестора.

9. Ж/л «Бухгалтерский учет», 1996г. №5 - ОФЗ-ПК: особенности учета и

налогообложения, стр.15

10. Ж/л «Бухгалтерский учет», 1996г. №1 - Российский рынок ценных бумаг:

состав, структура, проблемы развития, стр.42

11. Ж/л «Бухгалтерский бюллетень», 1997г. №8 - Учет и

налогообложение операций с корпоративными ценными бумагами, стр.9

12. Ж/л «Бухгалтерский бюллетень», 1997г. №6 - Приказ Министерства финансов

РФ №2,стр.95

13. Ж/л «Бухгалтерский вестник», 1997г. №4 - Бухгалтерский учет облигаций

АО, стр.12

14. Ж/л «Бухгалтерский вестник»,1997г.№3 - Учет и налогообложение операций

с собственными акциями предприятия на вторичном рынке, стр.31

15. Ж/л «Бухгалтерский вестник», 1997г.№2 -Акции и их бухгалтерский учет,

стр.20

16. Ж/л «Бухгалтерский вестник», 1997г. №1 - Операции с ценными бумагами в

практике бухучета, стр.20

17. Ж/л «Бухгалтерский альманах»,1996г.№4 - Государственные регистрационные

коды государственных ценных бумаг,стр.117

18. Ж/л «Бухгалтер», 1997г.№7-Ликвидация АО, стр.31

19. Ж/л «Бухгалтерский учет», 1998г. №5- Новый закон о бухгалтерской

отчетности, стр.25

20. Ж/л «Бухгалтерский учет», 1998г. №4 - Изменения в отчетностивложений,

стр.37

СПИСОК ПРИЛОЖЕНИЙ.

Приложение 1 Бухгалтерский баланс

Приложение 2 Форма №5 к бухгалтерскому балансу.

Приложение 3 Расчет чистых активов АО (в балансовой оценке)

Приложение 4 Реестр акционеров.

Приложение 5 Оборотная ведомость к счету 58

Приложение 6 Оборотная ведомость к счету 06

Приложение 7 Договор мены

Приложение 8 Договор дарения акций

Приложение 9 Договор купли-продажи ценных бумаг

Приложение 10 Договор на передачу ценных бумаг

Приложение 11 Передаточное распоряжение

Приложение 12 Акт приема-передачи акций

Приложение 13 Перечень документов, представляемых эмитентом для

государственной регистрации выпуска ценных бумаг

Приложение 14 Перечень документов, представляемых эмитентом для регистрации

отчета об итогах выпуска ценных бумаг и для государственной регистрации

выпуска ценных бумаг, размещенных при реорганизации

-----------------------

1 Балансовая стоимость акции определяется вычитанием из стоимости активов

компании суммы ее обязательств и делением на количество акций.

[1] Методика расчета данных показателей подробно рассматривается в

литературе по бухгалтерской тематике, например, см. Крейнина М.Н. "Анализ

финансового состояния и инвестиционной привлекательности акционерных

обществ в промышленности, строительстве и торговле", М., 1994.

-----------------------

[pic]

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12